Lezione 1.2: Pip, Punto, Tick, Lotto e Valore Contratto

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ForecastCity · Accademia · Grado 1: Fondamenta dei Mercati e Meccanica di Esecuzione degli Ordini

Le lezioni di questo corso

Saper contare pip, punti e tick: e saperli convertire in una dimensione del lotto esatta: evita il disastro più comune tra i principianti nel trading multi-asset: aprire un lotto da 1.00 sull'Oro o sul NAS100 pensando che comporti lo stesso rischio in dollari di un lotto da 1.00 su EUR/USD. Alla fine di questa lezione saprai leggere la quotazione di qualsiasi coppia Forex, Indice Azionario, Materia Prima o Criptovaluta su 4CM-AI Charts e calcolare la dimensione esatta della posizione in meno di 10 secondi, così ogni operazione rischierà esattamente lo stesso importo in dollari.

Analogia quotidiana: perché «1.00 Lotto» è come dire «1 Scatola»: Immagina di ordinare «1 scatola» da un magazzino all'ingrosso. Una scatola di bottiglie d'acqua costa $10, una scatola di smartphone costa $10000 e una scatola di lingotti d'oro costa $265000. Nelle piattaforme di trading, la parola Lotto (Lot) significa semplicemente «una scatola contrattuale standardizzata». Prima di digitare 1.00, 0.10 o 0.01 nella maschera dell'ordine, devi sapere quante unità sono contenute nella scatola di quel simbolo e quanti soldi vale ogni singolo movimento di prezzo.

Passaggio 1: Come leggere qualsiasi quotazione di prezzo (Base vs. Quotata)

Ogni simbolo che vedi su 4CM-AI Charts è scritto come una coppia di due codici: l'Asset Base (primo codice) e la Valuta Quotata (secondo codice):

L'Asset Base (lato sinistro) è CIÒ che stai comprando o vendendo: Rappresenta sempre 1 unità dell'elemento: ad esempio, 1 euro in EUR/USD, 1 oncia troy d'oro in XAU/USD o 1 Bitcoin in BTC/USD.
La Valuta Quotata (lato destro) è il CARTELLINO DEL PREZZO: Ti dice quanta della seconda valuta devi pagare per acquistare 1 unità del primo asset.

Seguiamo tre esempi reali fianco a fianco:

Quando EUR/USD = 1.0850, 1 Euro (Base) costa $1.0850 Dollari USA (Quotata). Se pensi che l'Euro si rafforzerà contro il Dollaro, fai clic sul pulsante Buy; se il cambio sale da 1.0850 a 1.0950, l'Euro ha guadagnato $0.0100 (100 pip) per ogni Euro.
Quando XAU/USD = 2650.00, 1 Oncia Troy d'Oro (Base, simbolo chimico XAU) costa $2650.00 Dollari USA (Quotata).
Quando USD/JPY = 152.40, 1 Dollaro USA (Base) costa 152.40 Yen Giapponesi (Quotata). Nota che qui il Dollaro USA si trova a sinistra. Se il Dollaro USA si rafforza contro lo Yen, USD/JPY sale; se lo Yen si rafforza, USD/JPY scende.

Passaggio 2: Pip, Punto e Tick nei 4 mercati

Poiché un tasso di cambio valutario come 1.0850 appare completamente diverso dal prezzo dell'Oro come $2650.00 o da un livello dell'indice Nasdaq come 20450.0, ogni mercato usa il proprio metro per misurare la variazione di prezzo. Osserva i quattro pannelli nel diagramma qui sotto per vedere esattamente quale cifra contare in ciascun mercato:

Diagramma a quattro pannelli che mostra la posizione decimale esatta di un Pip sulle coppie Forex a 4 decimali, sulle coppie JPY a 2 decimali, gli scatti in Dollari/Centesimi su Oro e Petrolio, e i Punti Indice su NAS100 e BTC/USD. — Come si misurano gli scatti di prezzo nei quattro mercati: 4° decimale sul Forex standard, 2° decimale sulle coppie JPY, dollari e centesimi sulle Materie Prime, e punti interi su Indici Azionari e Cripto.

**Coppie Forex Standard (Quotazioni a 5 cifre decimali come EUR/USD = 1.08542):** La **4ª cifra decimale** (il `4` in `1.08542`, pari a `0.0001`) è **1 Pip**, l'unità universale usata dai trader per misurare stop e obiettivi sul Forex. La più piccola **5ª cifra decimale** (il `2`, pari a `0.00001`) è **1 Punto (Pipette)**, ovvero un decimo di pip (`10 Points = 1 Pip`).

**Coppie con lo Yen Giapponese (Quotazioni a 3 cifre decimali come USD/JPY = 152.456):** Poiché un singolo Yen Giapponese vale circa un centesimo di dollaro USA, le coppie con lo Yen hanno solo due cifre decimali principali. Qui la **2ª cifra decimale** (il `5` in `152.456`, pari a `0.01`) è **1 Pip**, mentre la **3ª cifra decimale** (`0.001`) è **1 Punto (Pipette)**.

**Materie Prime: Oro (XAU/USD) e Petrolio Greggio (WTI / BRENT):** I trader professionisti di materie prime evitano il gergo confuso dei «pip» e misurano i movimenti direttamente in **Dollari e Centesimi**. Se l'Oro sale da `$2650.00` a `$2665.00`, si tratta di un **movimento di $15.00** per oncia (pari a `1500` tick da `$0.01`). Se il Petrolio Greggio sale da `$71.20` a `$72.70`, si tratta di un **movimento di $1.50** per barile.

**Indici Azionari (NAS100, US500, GER40) e Cripto (BTC/USD):** Gli Indici e Bitcoin si misurano in **Punti Indice** interi o **Dollari** a sinistra del punto decimale. Quando il `NAS100` sale da `20400.0` a `20520.0`, si è mosso di **120 Punti Indice**. Quando `BTC/USD` sale da `$68000` a `$69500`, si è mosso di **$1500**.

Attenzione alla trappola «Pip vs. Punto» su MetaTrader / cTrader: Molti terminali di trading chiamano «Point» (Punto) la 5ª cifra decimale (0.00001). Se vuoi uno stop loss di 25 pip su EUR/USD, questo equivale a 250 punti del terminale (0.00250). Verifica sempre il livello di prezzo effettivo sul tuo grafico 4CM-AI Charts invece di tirare a indovinare il numero grezzo dei punti.

Passaggio 3: Dimensione del lotto e valore del contratto spiegati

Ora che sai misurare di quanto si è mosso il prezzo, come fai a sapere quanti dollari guadagni o perdi su quel movimento? Dipende interamente dalla tua Dimensione del Lotto (Lot Size). Presso i broker Forex e CFD, il volume dell'operazione si divide in tre tagli standard:

1.00 Lotto Standard (Standard Lot): Contratto intero di taglio istituzionale.
0.10 Mini Lotto (Mini Lot): Un decimo (1/10) di un Lotto Standard.
0.01 Micro Lotto (Micro Lot): Un centesimo (1/100) di un Lotto Standard: il mattoncino ideale per conti tra $500 e $5000.

La tabella qui sotto è il tuo riferimento principale per capire cosa contengono 1.00, 0.10 e 0.01 lotti in tutti i quattro mercati e quanto denaro genera ogni movimento:

Mercato e Simbolo	Cosa contiene 1.00 Lotto Standard	Unità di movimento del prezzo	Valore in dollari su 1.00 Lotto	Valore in dollari su 0.10 Mini Lotto	Valore in dollari su 0.01 Micro Lotto
Forex quotato in USD (`EUR/USD`, `GBP/USD`, `AUD/USD`)	`100000` unità di valuta Base	`1 Pip` (`0.0001`)	$10.00 / pip	$1.00 / pip	$0.10 / pip
Coppie Forex con Yen (`USD/JPY` a ~`150.00`)	`100000` Dollari USA	`1 Pip` (`0.01` JPY)	~$6.67 / pip (`¥1000`)	~$0.67 / pip (`¥100`)	~$0.07 / pip (`¥10`)
Oro (`XAU/USD`)	`100` Once Troy d'Oro	Movimento di `$1.00` per oncia	$100.00 / movimento di $1	$10.00 / movimento di $1	$1.00 / movimento di $1
Petrolio Greggio (`WTI` / `BRENT`)	`1000` Barili di Petrolio(*)	Movimento di `$1.00` per barile	$1000.00 / movimento di $1	$100.00 / movimento di $1	$10.00 / movimento di $1
Indici USA (`NAS100`, `US500`)	`1` Contratto CFD su Indice(*)	`1.0` Punto Indice	$1.00 / punto	$0.10 / punto	$0.01 / punto
Bitcoin (`BTC/USD`)	`1` Bitcoin (`1 BTC`)	Movimento di `$1.00` su BTC	$1.00 / movimento di $1	$0.10 / movimento di $1	$0.01 / movimento di $1

(*)Nota su Petrolio e Indici: Mentre i future/CFD istituzionali standard sul WTI contengono 1000 barili per 1.00 lotto e i CFD retail standard sugli Indici pagano $1.00 per punto per 1.00 lotto (e $20/point sui future E-mini CME NQ), alcuni broker impostano 1.00 lotto di Petrolio a 100 barili o 1.00 lotto di Indice a 10 contratti. Controlla sempre una volta la voce Contract Size nella finestra delle specifiche del simbolo del tuo broker prima della prima operazione.

Passaggio 4: La formula universale in 3 passaggi per la Dimensione del Lotto

Non iniziare mai un'operazione chiedendoti: «Che dimensione di lotto mi va di usare oggi?» I trader professionisti partono sempre a ritroso dal loro budget fisso di rischio in dollari (di solito l'1% o il 2% del saldo del conto) e dalla distanza tecnica dello stop loss tracciata da 4CastMachine AI:

Diagramma in tre parti che mostra le dimensioni dei contratti standard, mini e micro lotto, la formula di dimensionamento della posizione in 3 passaggi, e come un budget di rischio di $100 si traduca in lotti esatti su EUR/USD, Oro XAU/USD e NAS100. — Come mantenere identico il tuo rischio in dollari ($100) su Forex, Oro e Indici Azionari adattando la Dimensione del Lotto alla distanza dello stop.

**Gerarchia della Dimensione del Contratto (Standard, Mini, Micro):** Ridurre la dimensione del lotto da `1.00` a `0.10` e a `0.01` riduce il valore in dollari di ogni pip o movimento di un dollaro di un fattore di `10` e `100`.

**La Formula di Dimensionamento della Posizione in 3 Passaggi:** Dividi il tuo **Budget Fisso di Rischio in Dollari** per il prodotto tra la **Distanza dello Stop Loss** e il **Valore in Dollari per Unità su 1.00 Lotto**: `Lot Size = Risk ($) ÷ (Stop Distance × Unit Value per 1.00 Lot)`.

**Rischio Pareggiato di $100 su 3 Mercati:** Che il tuo setup preveda uno stop di `25-pip` su `EUR/USD` (lotto da `0.40`), uno stop di `$20` sull'Oro `XAU/USD` (lotto da `0.05`) o uno stop di `100-point` sul `NAS100` (lotto da `1.00` a `$1/pt`), il tuo conto perde esattamente gli stessi `-$100.00` se viene colpito lo stop loss.

Cinque esempi pratici che puoi usare oggi stesso

Supponiamo che il saldo del tuo conto sia di $5000 e che la tua regola sia rischiare esattamente l'1% ($50.00) per operazione. Calcoliamo la dimensione esatta del lotto su cinque simboli diversi:

Esempio 1: EUR/USD (Forex a 4 decimali): Entri dentro una zona Buy zone di 4CM-AI a 1.0850 con il tuo Stop Loss protetto a 1.0825.
- Distanza dello Stop = 1.0850 − 1.0825 = 0.0025 = 25 pips.
- Valore per pip su 1.00 lotto = $10.00. Quindi uno stop di 25 pip su 1.00 lotto perderebbe 25 × $10 = $250.
- Dimensione Esatta del Lotto = $50 ÷ $250 = 0.20 lots (2 Mini Lotti, pari a $2.00/pip × 25 pips = $50.00).
Esempio 2: USD/JPY (Coppia Yen a 2 decimali): Vendi USD/JPY a 150.00 con uno Stop Loss a 150.30.
- Distanza dello Stop = 150.30 − 150.00 = 0.30 = 30 pips.
- Valore per pip su 1.00 lotto a 150.00 = 1000 JPY ÷ 150 = $6.67/pip. Quindi 30 pip su 1.00 lotto equivalgono a 30 × $6.67 = $200.
- Dimensione Esatta del Lotto = $50 ÷ $200 = 0.25 lots.
Esempio 3: XAU/USD (Oro Spot, 100 once per 1.00 lotto): Compri Oro a $2650.00 con uno Stop Loss a $2625.00.
- Distanza dello Stop = $2650.00 − $2625.00 = $25.00 per oncia.
- Poiché 1.00 lotto contiene 100 once, ogni movimento di $1.00 vale $100 (e su un micro lotto da 0.01 ogni movimento di $1.00 vale $1.00).
- Uno stop di $25.00 su 1.00 lotto perderebbe $25 × $100 = $2500.
- Dimensione Esatta del Lotto = $50 ÷ $2500 = 0.02 lots (2 Micro Lotti = 2 once d'Oro × $25 di stop = $50.00 di rischio).
Esempio 4: NAS100 (CFD US Tech 100, $1/punto per 1.00 lotto): Compri un ritracciamento a 20400 con uno Stop Loss a 20300.
- Distanza dello Stop = 20400 − 20300 = 100 Index Points.
- A $1.00 per punto per 1.00 lotto, uno stop di 100 punti su 1.00 lotto rischia $100.00.
- Dimensione Esatta del Lotto = $50 ÷ $100 = 0.50 lots.
Esempio 5: BTC/USD (Bitcoin, 1 BTC per 1.00 lotto): Compri un breakout a $68000 con uno Stop Loss a $66750.
- Distanza dello Stop = $68000 − $66750 = $1250 per Bitcoin.
- Poiché 1.00 lotto = 1 BTC, un movimento di $1250 su 1.00 lotto vale $1250 (e su 0.01 lotti = $12.50).
- Dimensione Esatta del Lotto = $50 ÷ $1250 = 0.04 lots (0.04 BTC × $1250 = $50.00 di rischio).

Nella prossima Lezione 1.3: Bid, Ask, Spread, Slippage, Swap e Tasso di Finanziamento Cripto, guarderemo dentro il book degli ordini in tempo reale per capire perché le operazioni Short vanno in stop prima che la candela tocchi la tua linea e come proteggere le tue posizioni da rollover e costi overnight.

Il resto di questa lezione è riservato ai membri di AI Trading Academy

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